Деньги представляют собой такую экономическую категорию, рас­сматривать которую в статике малопродуктивно. Целесообразнее изучать денежные потоки, то есть маршруты перемещения денег, их направ­ления и основные закономерности движения.

Для понимания необходимости денег, их роли в современной эконо­мике рассмотрим кругооборот денег и товаров в экономической систе­ме. Начнем изучение со схемы, сложившейся до появления денег и де­нежных носителей (рис. 1.2.1).

На рис. 1.2.1 отражены две основные составляющие любой экономи­ческой системы - производитель и потребитель. Это неразрывные части единого процесса.

Под потребителем мы будем понимать все население рассматривае­мой экономической системы, которое является также и владельцем всех ресурсов, используемых в производстве товаров. Данное допущение спра­ведливо, ибо отношения собственности - это межличностные отноше­ния, присущие лишь людям и не существующие абстрактно.

Термином совокупные ресурсы мы обозначаем всю сумму условий и ресурсов, необходимых для производства (материальных и трудовых).

Производителем может выступать как юридическое лицо (предприя­тие, фирма, компания и т. д.), так и конкретный индивидуум, взявший на себя функции производителя. Но при этом данный индивидуум не пере­стает оставаться потребителем готовой продукции.

Готовые товары представляют собой готовые к потреблению това­ры, продукты и услуги, предлагаемые потребителю.

Рассматриваемая схема проста, но она отражает суть любого товарного кругооборота. Потребитель обменивает ресурсы на готовые товары у про­изводителя, потребляет их, и процесс начинается вновь. Так как между пре­доставлением ресурсов и получением товара нет посредника в виде денег, а имеет место прямой товарный обмен, мы называем данную схему барте­ром ". Подобный способ проведения хозяйственных операций был присущ самым древним стадиям формирования человеческой цивилизации, когда только начинались процессы разделения труда в первобытной общине. Однако данная экономическая схема, по принципу «матрешки», являет­ся составной частью любого товарно-денежного процесса современности.

Модель, отражающая простейшие товарно-денежные отношения, представлена на рис. 1.2.2. Как видим, экономические отношения скла­дываются из двух частей: товарные (натуральные) отношения и отноше­ния с участием денег.

Данная модель начала функционировать уже на первых стадиях по­явления денежных носителей. Деньги, как известно, представляют собой универсальный товар-посредник, способный обмениваться на все осталь­ные товары и разводящий во времени процессы продажи ресурсов и по­купки готовых товаров (подробнее сущность денег рассмотрена в гл. 3).

На рис. 1.2.2 появляются два новых потока, отражающих движение денег, - платежи за потребленные ресурсы и суммарные расходы на по­купку готовых товаров. Как видно из схемы, товарные отношения урав­новешиваются денежными. Это равновесие определяет стабильность любой экономической системы. При его нарушении неизбежно возника­ют сложности в денежном обращении.

В представленной модели проявляются некоторые закономерности денежного обращения - в частности, равенство товарного и денежного потоков в экономической системе. Это означает, что для целей соизмере­ния с деньгами товары необходимо перевести из натуральных в стоимо­стные показатели, то есть надо каждый из этих товаров определенным образом оценить. Эта оценка, в свою очередь, зависит от величины де­нежной массы. Таким образом, понятие равновесия данной системы -всего лишь привычка населения к определенному масштабу цен, сложив­шемуся исторически. Так, например, в России поездка в трамвае в 1990 г. стоила 3 коп., в 1997 - 1 000 руб., а в 2006 - 7 руб. Все эти суммы при­мерно равны по экономическому содержанию. Главное для стабильнос­ти экономического развития страны - неизменность денежной массы, что, в свою очередь, обеспечит стабильность денежной системы.

Избыточное количество денег (по сравнению с количеством товаров) приведет к переполнению каналов денежного обращения, обесценению денег и инфляции. Поэтому основная задача центрального банка любого государства - держать в обращении такое количество денег, которое не­обходимо для обращения, полностью сбалансировано с товарной массой и приемлемо для населения.

Деньги по своей сути - статическая экономическая величина, так как их количество в обращении постоянно регулируется центральным бан­ком государства. Количество это, конечно же, может измениться, но - если речь идет о цивилизованной экономике, - только под контролем главно­го банка страны. В то же время скорость движения денег (количество оборотов в год одноименной денежной единицы) может быть различной. Чем больше оборотов в год делает денежная единица, тем меньше денег необходимо для обращения. Если же количество денег в экономике по­стоянно, а скорость обращения возрастает, тогда возрастает и нацио­нальный доход (совокупный доход всех граждан и юридических лиц из всех источников), а национальный продукт (общая стоимость всех това­ров и услуг) становится оценкой скорости обращения денег.

В общем виде зависимость между количеством денег и национальным продуктом можно выразить через известное уравнение обмена, называе­мое также уравнением Фишера :

где М- количество денег в экономической системе, денежная масса в обращении;

V - скорость обращения денег (количество оборотов в год одноименной денежной единицы);

Р - средневзвешенный уровень цен готовых товаров и услуг, выраженный относительно базового показателя, равного 1;

Q - объем национального продукта, взятый в реальном исчислении.

Таким образом, согласно уравнению обмена, масса денег в обращении прямо пропорциональна уровню цен и объему производства (продаж) товаров, и обратно пропорциональна скорости обращения денег. При этом левая часть уравнения (МV) представляет собой совокупную денежную массу, обращающуюся в экономической системе в течение определенного промежутка времени. В наших схемах совокупная денежная масса

равна национальном доходу. Правая часть уравнения (РQ) представляет собой номинальное выражение национального продукта, выработанно­го в данной экономической системе. Устанавливаемое равновесие - рас­четная зависимость, служащая для рассмотрения многих важнейших про­блем экономической теории и практики.

Уравнение Фишера позволяет сделать некоторые базовые выводы, на основе которых строится стабильное, экономически сильное общество. В случае экономического кризиса, вызывающего падение национально­го производства, а следовательно, и величины готового продукта, вырав­нивание экономических пропорций путем изменения величины денеж­ной массы бесперспективно. Такой выход возможен только на бумаге. В жизни же, добившись равновесия между товарной и существующей де­нежной массой без роста цен, за счет пропорционального сокращения денежной массы, можно получить лишь еще больший дисбаланс нацио­нальной экономики.

Определив базисную закономерность движения денег, оценим основ­ные денежные потоки, функционирующие в процессе реализации товар­но-денежных отношений.

Рассмотрим их на модели замкнутой национальной экономической сис­темы, представленной на рис. 1.2.3. Замкнутость предполагает, что прибыль, наработанная производителем в течение производственного цикла, распре­делялась среди потребителей и никаких внешних влияний на процесс то­варно-денежного оборота не допускалось. По сравнению с предыдущей моделью в схеме появились новые участники экономических отношений: государство и финансовые посредники, работающие на финансовых рын­ках. Для упрощения анализа не будем рассматривать кругооборот ресурсов и готовых товаров, уделив все внимание собственно денежному обращению. На данном этапе нас интересует следующий круг денежных потоков: сбере­жения, инвестиции, накопления, свободные ресурсы государства, государ­ственные заимствования и заказы, налоги.

Сбережения - это такие денежные средства, которые направляются населением на цели накопления, а не потребления. Форма образования сбережений может быть самой разной - от накопления денежных средств на банковских счетах или наличности в кошельках до формирования па­кета финансовых инструментов, обращающихся на фондовых рынках.

Под накоплениями, совершаемыми производителями, понимаются временно свободные денежные ресурсы, изымаемые из производствен­ного цикла и размещаемые в различные инструменты на финансовых рынках при помощи профессиональных посредников.

Инвестициями принято называть такие вложения, которые направле­ны на наращивание новых основных фондов и на пополнение запасов товароматериальных ценностей, используемых в процессе производства. Как сбережения, так и инвестиции являются совершенно необходимым элементом экономического развития любого общества, так как создают базу для прогресса. Отсутствие накоплений свидетельствует о серьезных нарушениях в национальной экономике.

Цивилизованным механизмом, преобразующим сбережения в инвес­тиции и регулирующим прочие денежные потоки, является финансовый рынок. Поскольку финансовый рынок многолик и разнообразен и по числу участников, и по обращающимся инструментам, в схеме мы рас­смотрим лишь финансовых посредников - совокупность специализиро­ванных институтов, направляющих средства от их владельцев (кредито­ров) к тем, кто в данный момент нуждается в дополнительных финансо­вых ресурсах (заемщикам).

Временно свободные денежные ресурсы (существующие в виде сбе­режений населения и накоплений у некоторых представителей производ­ственного сектора экономики) в рамках товарно-денежных отношений направляются для удовлетворения временной потребности в финансовых ресурсах товаропроизводителям. Данный перераспределительный про­цесс может происходить прямыми и косвенными путями. Прямым фи­нансированием производителя мы называем случаи прямого вложения средств кредитора в бизнес заемщика - например, покупку акций или облигаций какой-либо корпорации. При косвенном финансировании имеет место размещение средств на финансовых рынках через посредников. В качестве финансовых посредников выступают специализированные компании, в задачу которых входит аккумуляция временно свободных де­нежных средств у массы кредиторов и перераспределение их заемщикам. При этом посредники во многом способствуют снижению рискованнос­ти процесса финансирования чужого бизнеса непрофессионалом. На дан­ном рынке работают банки, страховые компании, пенсионные фонды, паевые инвестиционные фонды и компании, специальные финансово-кре­дитные институты и целый ряд других организаций.

В процессе оборота денег в рамках единой экономической системы важна роль государства. Для простоты изложения мы не будем разде­лять государственный сектор на федеральный и местный уровни, имея в виду, что функции, выполняемые на различных ступенях государствен­ного управления, схожи. Отмечая роль государства в денежном обороте, мы подразумеваем, прежде всего, те основные экономические инстру­менты, с помощью которых оно оперирует на рынке - налоги, государ­ственные займы, государственный заказ и финансирование мероприятий в рамках социальной политики.

Налоги представляют собой обязательные платежи, взимаемые орга­нами государственной власти с физических и юридических лиц, посту­пающие затем в государственный или местный бюджеты. Налоги не только основной источник средств, пополняющих государственную казну, но и способ регулирования экономических процессов.

В противовес налогам движутся два денежных потока: государствен­ный заказ и финансирование социальных проектов. В первом случае речь идет о финансовых взаимоотношениях государства и реального сектора экономики. Государственный заказ отражает потребности государства в материально-вещественных ресурсах. В его составе можно выделить две существенные группы затрат. Первая представляет собой заказ про­мышленным корпорациям на изготовление необходимой для государ­ственных нужд техники (военная техника, аэрокосмические проекты, оборудование для традиционно бюджетных сфер хозяйствования). Во вторую группу включаются инвестиционные затраты, то есть заказ под­рядным строительным организациям на проведение строительных работ для нужд страны (муниципальное жилищное строительство, социально-культурные объекты и тому подобное).

В целом государственный заказ - это серьезное орудие влияния на национальную экономику. В периоды кризисов только государство в со­стоянии размещать заказы у производителя, обеспечивая тем самым заг­рузку промышленным предприятиям и занятость населению. Кроме того, государственный заказ в наукоемкие отрасли экономики позволяет успеш­но продвигать технический прогресс и обеспечивает преимущественные позиции национальному бизнесу на мировых товарных и финансовых рынках. Недооценка этих факторов может вывести даже развитое госу­дарство в разряд второстепенных и ухудшит социальную ситуацию внутри общества.

Другая группа затрат, финансируемых государством, - социальные проекты. Проводя социальную политику, государство выплачивает пен­сии, стипендии, пособия, заработную плату государственным служащим, осуществляет прочие социальные расходы в пользу населения. В данную группу можно включить и государственные ассигнования ряду промыш­ленных, сельскохозяйственных, коммунальных и иных предприятий, способствующие снижению цен на их товары и услуги. Совокупность дан­ных платежей принято называть дотациями ".

Государство и экономическое пространство, на котором работают финансовые посредники, связаны денежными потоками, называемыми государственными займами и свободными ресурсами государства.

Значение государственных займов для всей экономической системы весьма велико и не однозначно. С одной стороны, с помощью займов го­сударство покрывает бюджетный дефицит, который возникает в случаях недостаточности налоговых поступлений для нормального финансиро­вания государственных расходов. Такой способ покрытия дефицита мож­но считать цивилизованным, так как альтернативой ему может быть только дополнительная денежная эмиссия, проводимая центральным банком и ведущая к ускорению инфляционных процессов в экономике. В то же время, как видно из рис. 1.2.3, государственные займы конкурируют с финансовыми посредниками за инвестиционные ресурсы. Количество временно свободных денежных средств, обращающихся на финансовых рынках, ограничено, поэтому увеличение государственных заимствова­ний может сказаться на темпах роста национальной экономики. Привле­чение иностранных инвестиций при этом может снять остроту пробле­мы на некоторое время.

Для населения, как главного владельца временно свободных ресур­сов (сбережений), своеобразная конкуренция государства и производи­теля весьма полезна, так как позволяет разместить денежные средства с максимально выгодным сочетанием доходности и надежности.

Денежный поток, обозначенный как свободные ресурсы государства, отражает размещение государством временно свободных денежных ре­сурсов на финансовых рынках. Причиной их возникновения и формиро­вания является устойчивый профицит (превышение доходов над расхо­дами) бюджета страны. Влияние профицита на экономическую систему двойственно. С одной стороны, наличие финансового резерва повышает стабильность функционирования государства как института управления, но с другой - ослабляет социальную поддержку населения и сокращает государственное регулирование реального сектора экономики, так как указывает на недостаточность бюджетных расходов. В некоторых случаях формирование профицита бюджет государства является инструмен­том проводимой денежно-кредитной политики.

Влияние государства на общую модель кругооборота доходов и това­ров достаточно велико. Особенно это ощущается в странах, где сильны идеи тоталитаризма. Но и в странах с длительным периодом свободного рыночного развития роль государства в регулировании экономических (денежных) процессов невозможно переоценить. Проявляется она, прежде "всего, посредством проведения цивилизованной фискальной (бюджетно-налоговой) и денежно-кредитной политики. Правильно расставляя акцен­ты и приоритеты, можно добиться гораздо большего экономического эф­фекта, нежели посредством пресловутой системы государственных ад­министративных разрешений и ограничений.

Одной из главных мировых тенденций развития, проявившейся еще в середине XX в., становится глобализация мирового экономического пространства. Ни одна национальная экономика не может существовать в замкнутом пространстве, не испытывая колебаний мировой конъюнк­туры цен на энергоносители, цветные и черные металлы, сельскохозяй­ственную продукцию и т. д. К тому же интернационализация производ­ства приводит ко все более масштабному перетеканию финансового ка­питала между странами и континентами. Для анализа товарно-денежных отношений в этом контексте рассмотрим открытую (разомкнутую) мо­дель денежных потоков (рис. 1.2.4). В ней, по сравнению с предыдущей, отражены экспорт и импорт финансового капитала, а также движение выручки по экспортно-импортным операциям.

С развитием и усложнением экономических связей в мире все большее значение приобретают экспортные и импортные товарные потоки, а следо­вательно, денежные потоки их обслуживающие. Поступление экспортной выручки увеличивает богатство общества, а затраты на импортируемые товары изымают часть денежных средств в пользу иностранного товаро­производителя, подрывая позиции национального. Для успешного развития общества необходимо разумное сочетание данных процессов.

Ключевая роль в международном движении финансового капитала принадлежит финансовым посредникам. В настоящее время любое госу­дарство выходит на мировые финансовые рынки как в качестве заемщи­ка (импорт финансового капитала), так и в качестве кредитора (экспорт финансового капитала). Роль данного перераспределительного процес­са весьма значима, так как отток или приток денежных средств существен­но влияет на деловую активность предпринимателей данной страны и является серьезным фактором стабилизации или дестабилизации националь­ной валюты.

Последовательно рассмотренные нами модели кругооборота доходов и товаров в экономической системе очертили основные денежные пото­ки, существующие сегодня. В совокупности эти потоки отражают сло­жившиеся в обществе финансовые и кредитные отношения, основой ко­торых выступают деньги. Поэтому с уверенностью можно сказать, что познание истинной сути денег дает ключ к пониманию всего спектра фи­нансово-кредитных отношений в обществе.

Теперь, когда мы определили место и роль денег в экономической системе, рассмотрели основные денежные потоки, очевидным и коррек­тным становится ответ на вопрос о причинах возникновения и необходи­мости денег в цивилизованном обществе.

Главная причина их существования - собственность и развивающие­ся вследствие ее появления товарообменные операции.

Действительно, если кто-либо, обладающий какой-либо собствен­ностью на что-либо, захочет узнать ее размер, сделать это возможно только посредством денег, которые обладают всеобщей меновой стоимо­стью. Деньги - это единственный экономический инструмент, позволя­ющий соотнести различные по сути и функциональному назначению предметы.

Кроме того, с помощью денег определяется размер частной и личной собственности граждан, что позволяет определить размер налогов на эту собственность, подлежащих уплате государству. Налоги - это объектив­ная неизбежность любого высокоорганизованного общества, и существу­ют они в настоящее время исключительно в денежной форме. Есть и дру­гой аспект, кроме вышеназванных: в обществе с глубоко функциональ­ным разделением труда существует настоятельная потребность в сравне­нии результатов деятельности каждого члена общества. Таким инстру­ментом сравнения являются деньги. Поэтому совершенно справедливо утверждение, что если бы денег не было, их стоило бы придумать.

Подчеркивая решающую роль собственности в появлении и разви­тии денег, необходимо в заключение отметить следующее.

Если мы имеем дело с «усеченным» видом собственности (общена­родная, коллективная и т. п., а по сути - всецело государственная), что характерно для тоталитарных экономических систем, налицо всеобщий эквивалент стоимости, но не деньги в реальном понимании их истинной сущности. В этом случае отсутствует и объективный экономический ме­ханизм, приводящий всю денежную систему в движение. Его всецело подменяет административный государственный маховик.

Плюрализм форм собственности, и в первую очередь частная соб­ственность, есть основа не только рыночной экономики, но и той есте­ственной среды, в рамках которой появляются и совершенствуются ре­альные деньги, действуют объективные экономические законы, приво­дящие в движение всю систему денежного обращения, и возможно циви­лизованное государственное регулятивное вмешательство в осуществле­ние общей денежно-кредитной политики общества.

Производственные ресурсы и их вознаграждение

Схема экономического кругооборота (кругооборота продукта и дохода) — это модель, позволяющая увидеть основные направления материальных и денежных потоков в экономике, показать взаимосвязи между экономическими агентами и рынками.

Существуют два основных типа экономических агентов: домашние хозяйства (семьи) и фирмы. Первым принадлежат все производственные ресурсы общества, вторые используют их в процессе производства. Ресурсы крайне многообразны, но их можно объединить в группы, называемые . Таких факторов четыре: труд, капитал, природные ресурсы, предпринимательство.

Труд - это интеллектуальная или физическая деятельность человека, осуществляемая в процессе производства.

Капитал представляет собой средства производства, созданные людьми. К ним относятся здания, сооружения, станки, машины, оборудование, транспортные средства, запасы сырья, материалов и полуфабрикатов и т.д. Надо отличать физический капитал от финансового капитала (денег, вкладываемых в бизнес).

Природные ресурсы обычно проходят под кодовым названием «земля», но, по существу, здесь речь идет обо всех естественных ресурсах, не являющихся результатом человеческого труда (земля, леса, недра, воды).

Предпринимательство - это особый вид трудовой деятельности, направленный на координацию использования остальных факторов. Отличительной особенностью предпринимательства является принятие на себя риска, поскольку предпринимательский доход нив коей мере не является гарантированным.

Когда владельцы этих четырех факторов объединяются, возникает фирма. Фирма - это объединение владельцев производственных ресурсов для совместной производственной деятельности.

Четырем факторам производства соответствуют и четыре вида их вознаграждения:

• вознаграждение труда называется заработной платой;
• вознаграждение капитала называется процентом;
• вознаграждение земли называется рентой;
• вознаграждение предпринимательства называется прибылью.

Из последнего вытекает очень важное обстоятельство: в отличие от обыденного сознания экономическая теория трактует нормальную прибыль не как излишек выручки над затратами, непонятно откуда возникающий, но как необходимое вознаграждение особого предпринимательского труда. Таким образом, нормальная прибыль является частью экономических затрат.

Схемы экономического кругооборота

Продают принадлежащие им факторы производства фирмам через рынки ресурсов. Фирмы превращают эти факторы в готовую продукцию — товары, которые они затем продают домашним хозяйствам на рынках товаров. Круг замкнулся. Это «материальный поток» в рамках модели экономического кругооборота.

В противоположном направлении идет денежный поток. Покупая у домашних хозяйств факторы производства, фирмы платят им деньги, которые являются доходами домашних хозяйств в форме заработной платы, процента, ренты и прибыли. Эти деньги хозяйства тратят на товарных рынках, покупая у фирм необходимые им товары и услуги. Второй круг завершен.

Итак, в экономике две реки — ресурсно-товарная и денежная — вечно текут навстречу друг другу. Схематично все это представлено на рис. 1.

Данная схема упрощает реальность, поскольку предполагает, что все полученные доходы домашние хозяйства тратят на текущее потребление. В действительности, часть своих доходов люди обычносберегают.

Рис. 1. Экономический кругооборот

Сделать это можно по-разному. Но для рыночной экономики характерна ситуация, когда люди покупают на свои сбережения акции предприятий либо помещают сбережения в банки, выдающие затем кредиты фирмам. И биржи, и банки представляют собой институты финансовых рынков. Таким образом, через финансовые рынки сбережения домашних хозяйств попадают к фирмам в качестве капиталовложений или инвестиций. Фирмы, в свою очередь, используют эти средства для увеличения капитала — покупки станков, машин, оборудования и проч. Как всегда, навстречу одному потоку идет другой. В данном случае фирмы платят домашним хозяйствам процент за пользование их деньгами (рис. 2).

Рис. 2. Экономический кругооборот с участием финансовых рынков

Из вышесказанного следует важный вывод: инвестиции невозможны без сбережений домашних хозяйств. Инвестиции, в свою очередь, будучи направляемы на приобретение нового капитала, представляют собой непременное условие долговременного экономического роста. Чем выше, следовательно, доля сбережений в доходах домашних хозяйств, тем выше, при прочих равных условиях, и темпы роста экономики данной страны.

Это ярко показывает пример современного Китая, где очень высокая доля сбережений в национальном доходе обусловливает значительные инвестиции, а они, в свою очередь, ведут к бурному экономическому росту.

Бывает, однако, и так, что доля сбережений в доходах домашних хозяйств относительно невелика, а инвестиции в стране и се экономика растут достаточно быстро. Такое возможно, если страна привлекает сбережения всего мира, поступающие из-за границы. На рис. 2 мы видим, что на финансовые рынки страны могут поступать как ее внутренние, так и внешние сбережения.

Примером могут являться США. Хороший инвестиционный климат в стране, доверие иностранных инвесторов к американской экономике привлекали в нее вплоть до начавшегося в 2007 г. финансового кризиса финансовые капиталы со всего мира. Значительные иностранные инвестиции в американскую экономику стимулировали ее рост.

Важную роль в экономике играет государство. Конкретно о его функциях речь пойдет в следующей теме. Сейчас необходимо только охарактеризовать основные потоки в экономическом кругообороте, которые государство отвлекает на себя (рис. 3).

Основным источником государственных доходов являются налоги, собираемые с домашних хозяйств и фирм. Часть этих налогов возвращается семьям и фирмам назад в форме разнообразных пособий, субсидий и т.д. Разницу составляют так называемые чистые налоги, потоки которых зафиксированы на схеме.

Рис. 3. Экономический кругооборот с участием государства

Собрав чистые налоги, государство закупает на соответствующих рынках необходимые для осуществления его деятельности товары и ресурсы (см. потоки на рис. 3). Например, государство нанимает милиционера и покупает для него патрульную машину.

С помощью закупленных товаров и ресурсов государство оказывает услуги как домашним хозяйствам, так и фирмам. Примерами таких услуг являются национальная оборона, правопорядок, фундаментальная наука, разработка стандартов в разных областях и т.д. Потоки этих услуг также показаны на схеме.

Зачастую государственные расходы оказываются больше доходов, т.е. образуется . Коль скоро налоги и прочие поступления уже утверждены, покрыть дефицит можно только за счет займов. При этом существуют два источника заимствований: кредиты Центрального банка и займы на финансовых рынках, аккумулирующих сбережения домашних хозяйств данной страны и заграницы.

Займы в Центральном банке означают дополнительную денежную эмиссию и ведут, тем самым, к инфляции. При заимствованиях на финансовых рынках дополнительная эмиссия может и не происходить, когда сбережения домашних хозяйств данной страны направляются на покупку государственных облигаций (см. рис. 3) и до их погашения деньги временно меняют хозяина. Поэтому данный источник дефицитного финансирования называется безинфляционным.

Тем не менее такой способ покрытия бюджетного дефицита имеет другое весьма негативное последствие - эффект вытеснения. Суть его в том, что государство, пытаясь привлечь к себе финансовые средства для покрытия дефицита, повышает процентную ставку по займам. В результате многие фирмы оказываются не в состоянии занимать по новым ставкам, т.е. остаются без инвестиций и не могут приобретать новое оборудование. Государственные расходы вытесняют, таким образом, частные инвестиции.

Образно эту картину можно представить так. Реки сбережений домашних хозяйств текут на поля фирменных инвестиций. Неожиданно на их пути возникают плотина и отводной канал, куда вода в основном и уходит, и на инвестиционные поля попадают жалкие капли. В долгосрочной перспективе это тормозит экономический рост. Исправить положение с инвестициями может только привлечение финансового капитала из-за границы.

I. ЭКОНОМИЧЕСКАЯ ТЕОРИЯ

1. Структура потребностей. Ограниченность ресурсов. Экономический кругооборот

Экономическая наука прежде всего изучает экономические потребности и способы их удовлетворения.

Экономические потребности – это недостаток чего-либо необходимого для поддержания жизнедеятельности и развития личности, фирмы и общества в целом.

Именно экономические потребности выступают как внутренний побудитель активной деятельности человека. Потребности подразделяются на первичные, удовлетворяющие жизненно важные потребности человека (пища, одежда и др.), и вторичные, к которым относятся все остальные потребности (например, потребности досуга: кино, театр, спорт и т.д.).

Средства, удовлетворяющие потребности, называются благами .

Одни из них имеются в почти неограниченных масштабах (например, воздух), другие – в ограниченном размере. Последние называются экономическими благами. Они состоят из вещей и услуг.

Экономические блага делятся на долговременные, предполагающие многоразовое использование (автомобиль, книга, электроприборы, видеофильмы и т.д.), и недолговременные, исчезающие в процессе разового потребления (хлеб, мясо, напитки, спички и т.п.). Среди благ выделяют взаимозаменяемые (субституты) и взаимодополняемые (комплиментарные). К субститутам относятся не только многие потребительские товары и производственные ресурсы, но и услуги транспорта (поезд – самолет – автомобиль), сферы досуга (кино – театр – цирк) и т.д. Примерами комплиментарных товаров являются стол и стул, автомобиль и бензин, ручка и бумага. Экономические блага также могут быть разделены на настоящие и будущие, прямые (потребительские) и косвенные (производственные).

Экономические ресурсы (или факторы производства) – это элементы, используемые для производства экономических благ. К важнейшим из них в современном обществе относятся земля, труд, капитал (в том числе его организация), предпринимательская способность и информация. Под предпринимательской способностью обычно понимают особый вид человеческого ресурса, заключающийся в способности наиболее эффективно, использовать все другие факторы производства.

Экономические блага движутся не сами по себе. Они выступают как средства связи между экономическими агентами. Экономические агенты – субъекты экономических отношений, участвующие в производстве, распределении, обмене и потреблении экономических благ. Основными экономическими агентами являются индивиды (домохозяйства), фирмы, государство и его подразделения. В свою очередь, среди фирм выделяют прежде всего индивидуальные деловые предприятия, предприятия партнерства и корпорации. Современная экономическая теория исходит из предпосылки о рациональном поведении агентов. Это означает, что целью является максимизация результатов при данных затратах либо минимизация затрат при заданном результате. Индивиды стремятся к максимальному удовлетворению потребностей при данных издержках, государство – к наивысшему росту общественного благосостояния при определенном бюджете. В качестве экономических агентов выступают также, например, профсоюзы, целью которых является повышение зарплаты и улучшение социальных условий жизни их членов, средством – борьба за выгодные условия заключения коллективных договоров.

В современных теориях, развивающих принципы классического либерализма, единственно реальным экономическим агентом признается индивид. Все остальные агенты рассматриваются как производные от него формы: фирмы – как юридические фикции, а государство – как агентство по спецификации и защите прав собственности.

Экономические агенты осуществляют связи друг с другом с помощью экономических благ. Движение их образует своеобразный кругооборот.

Экономический кругооборот – это круговое движение реальных экономических благ, сопровождающееся встречным потоком денежных доходов и расходов.

Основными субъектами рыночной экономики являются домохозяйства и фирмы. Домохозяйства предъявляют спрос на потребительские товары и услуги, являясь одновременно поставщиками экономических ресурсов. Фирмы предъявляют спрос на ресурсы, предлагая, в свою очередь, потребительские товары и услуги. Поведение основных экономических агентов может быть выражено кругооборотом спроса и предложения (рис. 1.1).

При всей условности схемы кругооборота она отражает главное – в развитой рыночной экономике существует постоянное взаимодействие спроса и предложения: спрос рождает предложение, а предложение развивает спрос.

Рис. 1.1. Кругооборот спроса и предложения

Кругооборот спроса и предложения может быть конкретизирован с учетом движения ресурсов, потребительских благ и доходов. Спрос домохозяйств выражается в расходах, осуществляемых на рынках потребительских товаров и услуг. Продажа этих товаров и услуг составляет выручку фирм. Покупка ресурсов, необходимых для этого, означает издержки фирмы. Домохозяйства, поставляя необходимые ресурсы (труд, землю, капитал, предпринимательские способности), получают денежные доходы (заработную плату, ренту, процент, прибыль). Таким образом, реальный поток экономических благ дополняется встречным денежным потоком доходов и расходов (рис. 1.2).

Рис. 1.2. Рыночный кругооборот благ и доходов

Сегодня, как и в любой момент прошлого и будущего, постоянная недостаточность наличных ресурсов - главное и весьма жесткое условие, накладываемое объективной реальностью на размеры общественного и личного благосостояния и возможности их роста.

Проблема ограниченности ресурсов. Кривая производственных возможностей

Ограниченность ресурсов имеет относительный характер. Она заключается в принципиальной невозможности одновременного и полного удовлетворения всех потребностей всех людей.

Очевидно, что если бы ресурсы не были бы недостаточны, не было бы и необходимости заботиться о наилучшем, оптимальном их распределении между различными нуждами, не надо было бы экономить их, повышать эффективность их использования, устанавливать какие-либо принципы распределения потребительских товаров и услуг. И нам ничего не стоило бы воплотить в жизнь лозунг-мечту: "Каждому - по потребностям".

Ближайшим следствием недостаточности ресурсов является конкуренция за их использование. Это не только конкуренция между людьми за ресурсы удовлетворения их личных или групповых потребностей. Это прежде всего конкуренция между альтернативными целями, возможными направлениями использования ресурсов, хотя каждая из таких альтернативных целей может быть и персонифицирована.

Например, нефть служит сырьем для получения котельного, дизельного, реактивного топлива. В результате ее вторичной переработки можно получить исходные вещества для производства синтетических волокон, пластмасс, красителей, моющих средств и многого другого. Но и это не все. Валютная выручка от экспорта нефти и продуктов ее переработки может быть использована для закупок на мировом рынке продовольствия, медикаментов, других потребительских товаров, а также оборудования для легкой, пищевой, химической промышленности, новой техники и технологии.

И все эти альтернативные цели конкурируют за использование всегда ограниченного, а в последние годы и сокращающегося объема добываемой в стране сырой нефти. Увеличив экспорт нефти, мы должны будем сократить поставки топлива для сельскохозяйственной техники, что отрицательно скажется на объеме сельхозпродукции. Но, быть может, выручка от ее экспорта позволит нам импортировать продовольствие в объеме, перекрывающем потери от снижения урожая, или закупить нефтебуровое оборудование, чтобы в будущем увеличить добычу нефти и, значит, поставки топлива сельскому хозяйству, другим потребителям. Таким образом, перед обществом, как и перед отдельным человеком, всегда стоит задача выбора направлений и способов распределения ограниченных ресурсов между различными конкурирующими целями. Способы решения этой задачи и составляют предмет экономической науки. Экономисты исходят в своих рассуждениях из гипотезы о рациональном поведении людей. Рациональное поведение - это поведение, направленное на достижение максимальных результатов при имеющихся ограничениях. Обычно предполагается, что индивидуумы максимизируют удовлетворение своих потребностей, или полезность, а предприятия - прибыль, тогда как государство призвано максимизировать нечто, называемое общественным благосостоянием.

В процессе выбора, навязываемого обществу ограниченностью ресурсов, оно, как считают экономисты, сталкивается с необходимостью решения трех фундаментальных задач: что, т.е. какие товары и услуги и в каком количестве производить? как, т.е. с помощью каких ограниченных ресурсов и технологических способов производить нужные людям блага? для кого производить эти ограниченные жизненные блага?

В последнее время к этим трем фундаментальным вопросам добавился четвертый: когда будут потреблены те или иные блага или ресурсы? Будем ли мы потреблять их или сберегать? Используем ли мы наши невоспроизводимые природные ресурсы сами или сохраним их для будущих поколений? Экологический и энергетический кризис, мрачные прогнозы "Римского клуба" способствовали тому, что этот четвертый вопрос стал одним из важнейших с точки зрения судеб современной цивилизации, выживания человечества.

Множественность экономических целей при ограниченности ресурсов ставит проблему экономического выбора (economic choice ) – выбора наилучшего из альтернативных вариантов их использования, при котором достигается максимальное удовлетворение потребностей при данных затратах.

В реальной действительности люди всегда сталкиваются с альтернативными издержками. Производство одного продукта означает отказ от другого. Рациональный человек должен подсчитать не только будущие затраты, но и издержки неиспользованных производственных возможностей, чтобы сделать оптимальный экономический выбор. Издержки одного блага, выраженные в другом благе, которым пришлось пренебречь (пожертвовать), называются альтернативными издержками (opportunity costs) , издержками неиспользованных возможностей или вмененными издержками.

Производственные возможности (production capacity) – возможности общества по производству экономических благ при полном и эффективном использовании всех имеющихся ресурсов при данном уровне развития технологии. Возможный выпуск продукции характеризует кривая производственных возможностей.

Для решения проблем, связанных с ответом на эти вопросы, используется модель кривой производственных возможностей, которая показывает максимальное количество товаров или услуг, которые могут быть произведены в экономике в данный момент времени при полном использовании доступных ресурсов и технологий.

Предположим, что жители какой-то гипотетической страны, скажем Швамбрании, могут использовать свои природные и людские ресурсы для производства двух товаров или, лучше, двух групп товаров - средств производства и предметов потребления. Построим график производственных возможностей Швамбрании (рис. 1.1).

По оси абсцисс будем откладывать количество предметов потребления (X), по оси ординат - количество средств производства (У). Кривая ABCD, называемая границей области производственных возможностей, показывает максимально возможные объемы производства предметов потребления и средств производства при полном использовании всех имеющихся ресурсов. Каждая точка на кривой представляет определенную комбинацию этих двух видов товаров. Например, точка В представляет комбинацию X B единиц предметов потребления и Y B единиц средств производства.

Рис. 1.1 позволяет получить более четкое представление о трех взаимосвязанных понятиях - ограниченности ресурсов, выборе и затратах, как они интерпретируются в экономике.

Возьмем точку F внутри области производственных возможностей. Очевидно, что она означает такую комбинацию средств производства и предметов потребления, которая существенно меньше, чем могло бы производиться при полном и эффективном использовании всех ресурсов. Выбрав такую точку, мы смирились бы либо с наличием неиспользованных ресурсов (например, с безработицей), либо с низкой эффективностью их использования (например, с большими потерями, в том числе и рабочего времени). Наоборот, точка Е характеризует такой выпуск продукции, который недостижим при полном использовании наличных ресурсов и существующей технологии.

Таким образом, кривая ABCD, т.е. граница области производственных возможностей, характеризует одновременно и возможный, и желательный выпуск продукции. Именно из точек, лежащих на этой кривой и представляющих различные возможные сочетания выпуска средств производства и предметов потребления, мы и должны (в силу гипотезы о рациональном поведении) выбрать ту, которая для нас наиболее предпочтительна.

Сравним точки В и С. Выбрав точку В, жители Швамбрании предпочтут производство меньшего количества предметов потребления (Х B) и большего количества средств производства (Y B), чем если бы они выбрали точку С (Х C , У С)- Или, точнее, при переходе из точки В к точке С швамбраны получат дополнительно X = ОХ C - ОХ B единиц предметов потребления, пожертвовав для этого Y = ОY C - ОY B единиц средств производства.

Экономисты называют количество одного товара, которым необходимо пожертвовать для увеличения производства другого товара, альтернативными затратами, или затратами отвергнутых возможностей (opportunity cost - англ.). Обратим внимание, что экономист определяет затраты как потери других, альтернативных товаров и услуг, которые могли бы быть произведены с помощью тех же производственных ресурсов, тогда как бухгалтер регистрирует в качестве затрат расход самих ресурсов, точнее, их денежную стоимость.

Обратим внимание и на форму кривой ABCD. Она выпукла вправо вверх (вогнута к началу координат). Это связано с тем, что одни ресурсы могут быть более эффективно использованы в производстве предметов потребления, другие - в производстве средств производства. Двигаясь по границе производственных возможностей вправо вниз и изменяя таким образом структуру производства в пользу увеличения выпуска предметов потребления, нам придется вовлекать все в большей мере сравнительно малоэффективные для их выпуска ресурсы. Поэтому выпуск каждой дополнительной единицы предметов потребления будет "оплачиваться" все большим сокращением выпуска средств производства. По мере приближения к любой из осей координат наклон кривой (к данной оси) будет увеличиваться, а значит, будут расти и альтернативные затраты.

Таким образом, рис. 1.1 позволил нам продемонстрировать такие фундаментальные экономические понятия, как ограниченность ресурсов, проблема выбора, альтернативные затраты.

Может ли общество выйти за границу своих производственных возможностей, точнее, сдвинуть ее вверх и вправо? Конечно, может. Либо за счет увеличения производственных ресурсов (открытие новых месторождений полезных ископаемых, освоение новых земель, вовлечение в производственную деятельность ранее неработавших, в том числе и иммигрантов, строительство новых предприятий), либо за счет технических и технологических нововведений.

Если новая техника, новые технологические процессы будут внедряться одновременно и примерно в равной мере во всех отраслях, то граница производственных возможностей (рис. 1.2, а) сдвинется из положения AD в положение A 1 D 1 и возможности выпуска и средств производства, и предметов потребления при тех же ресурсах увеличатся примерно в равной степени. И точка Е, лежащая вне прежних границ области производственных возможностей ОАО, окажется теперь достижимой.

Если же нововведения будут осуществляться преимущественно в отраслях, производящих средства производства, расширение области производственных возможностей окажется сдвинутым влево, как показано на рис. 1.2, 6.

Выйти на более высокую границу производственных возможностей можно и за счет увеличения накопления, роста физического капитала общества (строительства новых предприятий). Такой переход может потребовать сокращения размеров текущего потребления, а это может привести и к поистине драматическим последствиям для жителей страны, вставшей на путь форсирования индустриализации.

Обратимся к рис. 1.3. Общество первоначально находится в точке С на кривой AD. Чтобы выйти на более высокую кривую A 1 D 1 , оно должно создать новые производственные мощности. Но для этого сначала ему придется перейти из положения С в положение В, т.е. сократить производство предметов потребления, а значит и само потребление, с Х C до X B , направив высвобожденные ресурсы на увеличение выпуска средств производства с Y С до Y B . Лишь введя эти новые средства производства в эксплуатацию, общество сможет перейти на более высокую границу производственных возможностей A 1 D 1 и выбрать на ней положение Е, при котором обеспечивается больший объем производства и средств производства, и предметов потребления по сравнению с точками и С, и В.

Заметим, что объем производства потребительских товаров в точке Е превышает весь возможный объем их выпуска при полном, стопроцентном использовании на эти цели всех ресурсов, которыми располагала страна до начала индустриализации, т.е. при прежней границе производственных возможностей (точка Е лежит правее точки D).

Основными экономическими агентами являются индивиды (домохозяйства), фирмы, государство и его подразделения.

Домохозяйство (домашнее хозяйство) имеет следующие признаки:

1) это экономическая единица, объединяющая лиц, живущих под одной крышей и принимающих (или вынужденных принимать) общие финансовые решения;

2) это основная структурная единица, функционирующая в потребительской сфере экономики;

3) это собственники и поставщики экономических ресурсов (труд, земля, капитал), самостоятельно принимающие решения об их продаже;

4) полученные от продажи экономических ресурсов деньги расходуются на удовлетворение личных потребностей.

Целью домашнего хозяйства как потребителя является максимизация полезности от потребления приобретаемых товаров и услуг.

Фирма (предприятие) имеет следующие признаки:

1) это экономическая единица, покупающая экономические ресурсы для производства товаров и услуг;

2) это основная структурная единица, функционирующая в сфере производства товаров и услуг и обеспечивающая их поступление на рынки потребительских благ;

3) фирма является полновластным пользователем купленных экономических ресурсов (факторов производства);

4) при создании фирмы предполагается вложение собственного или заемного капитала, а доход от его использования расходуется на расширение производственной деятельности.

Целью фирмы является максимизация прибыли от продажи произведенных товаров и услуг на рынках потребительских благ.

Государство представлено главным образом различными бюджетными организациями, которые осуществляют функции государственного регулирования экономики, социальной политики и внешнеэкономической деятельности.

Целью государства является максимизация общественного благосостояния.

Экономические агенты осуществляют связи друг с другом с помощью экономических благ. Движение их образует своеобразный кругооборот.

Экономический кругооборот (circular flow) – это круговое движение реальных экономических благ, сопровождающееся встречным потоком денежных доходов и расходов.

Основными субъектами рыночной экономики являются домохозяйства и фирмы. Домохозяйства предъявляют спрос на потребительские товары и услуги, являясь одновременно поставщиками экономических ресурсов. Фирмы предъявляют спрос на ресурсы, предлагая в свою очередь потребительские товары и услуги.

Кругооборот спроса и предложения может быть конкретизирован с учетом движения ресурсов, потребительских благ и доходов. Спрос домохозяйств выражается в расходах, осуществляемых на рынках потребительских товаров и услуг. Продажа этих товаров и услуг составляет выручку фирм. Покупка ресурсов, необходимых для этого, означает издержки фирмы. Домохозяйства, поставляя необходимые ресурсы (труд, земля, капитал, предпринимательские способности), получают денежные доходы (заработная плата, рента, процент, прибыль). Таким образом, реальный поток экономических благ дополняется встречным денежным потоком доходов и расходов (рис. 2).

Рис. 3.1. Схема взаимодействия субъектов рынка

(потоки ресурсов, расходов и доходов)

Теоретический материал

равновесия.

1.2. Валовой внутренний продукт и методы его подсчета.

1.3. Инфляция и методы ее оценки. Номинальные и реальные
показатели.

1.1. Модель экономического кругооборота и общие условия
равновесия

Макроэкономика – раздел экономической теории, в котором изучается функционирование национальной экономики как единого целого. Макроэкономика изучает проблемы устойчивого экономического роста, полной занятости ресурсов, минимизации уровня инфляции и равновесия платежного баланса.

Особенность макроэкономического анализа состоит в том, что все экономические явления и процессы рассматриваются в агрегированном (обобщенном) виде. Так в макроэкономике выделяются четыре субъекта: домашние хозяйства, фирмы, государство и остальной мир.

Домашние хозяйства – потребительский сектор национальной экономики, объединяющий все хозяйственные единицы целью которых является удовлетворение личных потребностей. Домохозяйства выступают в роли поставщиков на факторных рынках (труда, капитала) и покупателей на рынках потребительских благ (товаров и услуг).

Фирмы – предпринимательский сектор, объединяющий все хозяйственные единицы, осуществляющие производство и реализацию готовой продукции. Фирмы выступают в роли поставщиков потребительских благ и покупателей факторов производства и инвестиционных товаров.

Государство – все государственные учреждения, участвующие в перераспределении и использовании национального дохода. Государство как субъект макроэкономики осуществляет принудительное взимание налогов с собственников факторов производства (домохозяйств), производит закупку товаров и услуг, осуществляет займы либо размещения средств на финансовом рынке.

Остальной мир – совокупность всех хозяйствующих субъектов, действующих за пределами данной страны и взаимосвязанных с ней потоками товаров и капиталов.

Взаимодействие макроэкономических субъектов осуществляется на трех национальных рынках: товарный рынок (обеспечивает реализацию конечной продукции, в т. ч. товаров и услуг потребительского назначения и инвестиционных товаров), рынок экономических ресурсов и финансовый рынок (обеспечивает трансформацию национальных сбережений в инвестиции).

Модель экономического кругооборота описывает встречные потоки товаров, услуг, факторов производства и денежных платежей по ним. В своей элементарной форме эта модель описывает «закрытую» экономику, в которой действуют лишь два экономических субъекта: домохозяйства и фирмы, причем домохозяйства расходуют весь полученный доход на текущее потребление, а фирмы не осуществляют инвестиции. В этом случае экономика представляет собой замкнутую систему, в которой доходы одних субъектов представляют расходы других.

Расходы фирм на ресурсы (или их издержки) одновременно представляют собой потоки заработной платы, ренты и других доходов для домохозяйств. С другой стороны, поток потребительских расходов образует выручку (или доход) фирм от реализации готовой продукции.

На рис. 1.1. представлена графическая интерпретация упрощенной модели экономического кругооборота. Внешний круг характеризует поток «ресурсы-продукция», а внутренний – «доходы-расходы». Данные потоки осуществ­ляются одновременно в противоположных направлениях и бес­конечно повторяются. Основным выводом из модели является равенство суммарной величины продаж фирм суммарной вели­чине доходов домашних хозяйств:

Национальный продукт = Национальный доход.

Рис. 1.1. Упрощенная модель экономического кругооборота

Полная модель экономического кругооборота иллюстрирует открытую экономику с участием государства и внешнеэкономического сектора. Так же в рамках полной модели предполагается, что производители могут осуществлять инвестиционные расходы на национальном товарном рынке, а средства на инвестиции фирмы привлекают с финансового рынка. Графическая иллюстрация потока «доходы-расходы» полной модели экономического кругооборота представлена на рис. 1.2.

Следует отметить, что введение в модель государства и остального мира приводит к изменению условия макроэкономического равновесия. Это связано с тем, что из потока «доходы-расходы» образу­ются «утечки» в виде сбережений, налоговых платежей и импор­та. Утечки – часть национального дохода, которая не расходуется домохозяйствами на национальном товарном рынке. Одновременно в поток «доходы-расходы» вливаются дополнительные средства в виде «инъекций» – инвестиции, государственные расходы и экспорт. Инъекции – то, что расходуется на национальном товарном рынке, минуя домохозяйства.

Рис. 1.2. Полная модель экономического кругооборота

Условием общего макроэкономического равновесия является равенство утечек и инъекций:

S + T + IM = I + G + EX,

где S – сбережения домохозяйств; T – чистые налоги (налоговые платежи за минусом трансфертов); IM – расходы на импорт товаров и услуг; I – инвестиционные расходы; G – государственные расходы; EX – поступления от экспорта товаров и услуг.

Схема взаимодействия между решениями домохозяйств о расходах и решениями фирм по поводу производства остается прежней, хотя и усложняется: с помощью налогов, трансфертов, государственных закупок (расходов) и других экономических инструментов правительство регулирует колебания в уровнях производства, занятости и инфляции.

1.2. Валовой внутренний продукт и способы его подсчета

Основным макроэкономическим показателем, с помощью которого оценивается объем выпуска, является валовой внутренний продукт (ВВП). ВВП – это рыночная стоимость всех конечных товаров и услуг, произведенных на территории данной страны за определенный период времени.

Сегодня ВВП считается главным показателем размера национальной экономики. До 90-х гг. основным макроэкономическим показателем был валовой национальный продукт (ВНП). ВНП – это рыночная стоимость всех конечных товаров и услуг, произведенных резидентами данной страны за определенный период времени. Резидентами считаются все экономические единицы (предприятия, домохозяйства) независимо от их национальной принадлежности и гражданства, имеющие центр экономического интереса на экономической территории данной страны (занимаются производственной деятельностью или проживают в стране не менее года).

Для полноценного понимания сущности ВВП во внимание необходимо принять несколько особенностей его измерения.

1. При подсчете ВВП учитывается только стоимость товаров и услуг, предназначенных для конечного потребления , т. е. то, что завершено производством и идет на потребление, накопление и экспорт. В состав ВВП не включаются промежуточные продукты, использованные для произведения конечной продукции. К примеру, включая в ВВП стоимость столов, мы не учитываем отдельно стоимость дерева, из которого они сделаны, иначе она будет посчитана дважды.

2. Период времени . В ВВП включаются товары и услуги, произведенные только за рассматриваемый период времени. Иными словами, учитывается лишь текущий выпуск продукции, а товары и услуги, произведенные в предыдущем периоде и продающиеся в текущем, не включаются. Однако услуги по их продаже входят в расчет ВВП текущего года. Например, если кровать произведена в 2009 г., а продается в 2010-ом, то в ВВП 2010 г. включается только стоимость услуг магазина по ее продаже, а стоимость самой кровати включаться не будет, поскольку она уже учтена в 2009 г.

3. ВВП по рыночным ценам . Рыночные цены большинства товаров включают всевозможные налоги, в результате этого рыночные цены отличаются от тех, которые назначают производители.

ВВП может быть рассчитан тремя способами: по потоку производства (добавленной стоимости); по потоку доходов; по потоку расходов.

При подсчете ВВП производственным методом суммируется стоимость, добавленная на каждой стадии производства конеч­ного продукта. Добавленная стоимость – это разность между стоимостью произведенных товаров и услуг (выпуском) и стоимостью това­ров и услуг, полностью потребленных в процессе производства (промежуточным потреблением). Данный метод подсчета ВВП позволяет учесть вклад различных фирм и отраслей в создание ВВП. Применение данного метода возможно только при существовании НДС.

При подсчете ВВП по расходам предполагается, что вся конечная продукция реализуется и оплачивается потребителями. ВВП определяется как сумма расходов на ко­нечное потребление товаров и услуг домашних хозяйств; валовых инвестиций; государственных закупок товаров и услуг; чистого
экспорта:

ВВП = C + I + G + NX.

В потребительские расходы домохозяйств включаются все расходы домохозяйств на товары и услуги, в том числе расходы на товары длительного пользования (на­пример, автомобили, стиральные машины и компьютеры). В них входят покупка продовольствия, квартплата, медицинские расходы и др. В них не включается приобретение жилья, но входит арендная плата. Потреби­тельские расходы домохозяйств учитывают расходы на приобретение у государства разрешений и лицензий.

Под инвестициями понимаются валовые част­ные внутренние инвестиции. В них учитываются частные и государст­венные инвестиции в основные фонды, изменения в материальных запасах и чистые приобретения активов. Инвестиции расцениваются как увеличение физического капитала, но приобретения финансовых активов не являются инвестициями. К ним, прежде всего, относится строи­тельство, установка оборудования, увеличение товарных запасов, рас­ходы на приобретение жилья и т. д., а приобретения финансовых акти­вов считаются сбережениями, а не инвестициями.

Инвестиции называют внутренними, если они осуществляются фирмами и домохозяйствами данной страны, частными – если в рас­четы не включаются инвестиции государства. Сумму чистых инвести­ций и амортизации называют валовыми инвестициями.

Государственные (правительственные) расходы на приобрете­ние товаров и услуг включают все правительственные расходы на товары и услуги, в том числе зарплату госслужащим, расходы на национальную оборону, здраво­охранение, охрану окружающей среды, инфраструктуру и т. д., в них частично учитываются государственные инвестиции. Государственные расходы не включают никакие социальные платежи вроде пенсий или пособий по безработице.

Разница между валовым экспортом и валовым импортом на­зывается чистым экспортом, он представляет собой ком­понент внешнего совокупного спроса на отечественные товары и услуги.

В развитых странах большая часть ВВП, около 60%, приходится на потребление и меньшая часть, порядка 20%, – на инвестиции. В развивающихся странах, напротив, на потребление уходит не так много, около 50%, однако в быстрорастущей экономике инве­стиционные расходы достигают 20–30% ВВП. Как правило, государ­ственные расходы в экономически развитых странах больше, нежели в развивающихся. До 10% ВВП развивающимся странам может при­носить чистый экспорт. Развивающиеся страны, как правило, имеют открытую экономику и придерживаются экспортно-ориентированной модели развития до тех пор, пока внутренний потребительский рынок и благосостояние населения не вырастут в достаточной степени. Раз­витые страны имеют более закрытую самодостаточную экономику, благодаря чему экспорт почти уравнивает импорт. Структура ВВП России за 2008 г. представлена на рис. 1.3.

Рис. 1.3. Структура ВВП России за 2008 г., % ВВП

Еще одним способом подсчета ВВП является «метод потока доходов», который основан на предположении о том, что вся стоимость конечной продукции выплачивается фирмами владельцам факторов производства. В этом случае ВВП определяется как сумма факторных доходов: зарплаты со всеми начислениями, отчислений на социальное страхование, процентов, арендных платежей, доходов от собственности, прибыли корпораций, амортизации, чистых косвенных налогов (косвенных налогов за вычетом субсидий).

Показатель ВВП может быть использован для сравнения экономик разных стран. Согласно системе национальных счетов, ВВП можно сопоставлять по двум подходам:

· приведя ВВП разных стран в одну единицу измерения (доллары США или евро) по текущему валютному курсу (подход преобладает в анализе финансовых аналитиков);

· пересчитав ВВП разных стран по паритету покупательной способности (подход превалирует в долгосрочных макроэкономических
сопоставлениях).

Результаты ранжирования стран по обоим подходам существенно различается (табл. 1.1). Объясняется это тем, что деньги в разных странах имеют неодинаковую покупательную способность. Причины тому могут быть разными – от государственного регулирования до специфических маркетинговых стратегий транснациональных корпораций.